FVG: a hármas szerkezet és a kitöltés illúziója

1. Az állítás

Az FVG (fair value gap, magyarul leginkább egyensúlyhiány vagy rés) az egyik legkönnyebben definiálható mintázat a charton: három egymást követő gyertya, ahol az első és a harmadik nem fed át. A szerkezet tehát egzakt.

Ami nem egzakt, az a jelentése. Az „az ár vissza fog térni kitölteni a rést" állítás gyakran igaz — de ez önmagában nem érték. Ha a rések 80%-át visszaérinti az ár, akkor a visszaérintés nem információ, hanem alapállapot. Ez a lecke megadja a pontos definíciót, és mellé azt a mérést, ami nélkül az egész fogalom használhatatlan.

2. Piaci mechanika

Miért keletkezik rés egyáltalán. A P0 hatodik leckéjéből tudod, hogy az ár a könyv szintjein lépeget. Ha az agresszív oldal gyorsabban fogyasztja el a szinteket, mint ahogy a passzív oldal újratölti őket, az ár átugrik egy tartományt anélkül, hogy ott kétoldalú kereskedés zajlott volna. Az FVG lényegében ennek a nyoma a charton.

Mit jelent ez a megbízások szempontjából. Abban a tartományban keveseknek van betöltött pozíciója, mert alig kötöttek ott. Aki lemaradt a mozgásról, az onnan szeretne belépni. Aki a mozgás ellen ült, az ott szeretne kiszállni. Ezért lehet ott érdeklődés — nem varázslat, hanem egyszerű kínálat és kereslet.

Ami nem következik ebből. Nem következik, hogy az ár „köteles" visszatérni, és nem következik az sem, hogy a visszatérés fordulót jelent. A legtöbb FVG tanítás itt csúszik meg: a mechanizmus magyarázata igaz, a belőle levont kereskedési következtetés viszont nem lett megmérve.

Miért fontos a középső gyertya. Ha a középső bar teste kicsi, akkor a rés nem lendületből keletkezett, hanem véletlen elrendezésből — gyakran vékony könyvben. Ezért van a definícióban testarány-feltétel.

3. Szabályosított definíció

Három egymást követő bar: i−2, i−1, i.

Emelkedő FVG:

low[i] > high[i−2] — nincs átfedés
rés mérete: low[i] − high[i−2] ≥ max(0,25 × ATR(14), 1 tick)
a középső bar emelkedő és teste a tartományának legalább 50%-a
a rés zónája: [high[i−2] ; low[i]]

Csökkenő FVG: minden feltétel tükrözve.

Kitöltöttség:

érintés: az ár belép a zónába
fele: az ár eléri a zóna felezőpontját
teljes: az ár átmegy a zóna túlsó szélén

Érvénytelenítés: ha az ár a zóna túlsó szélén zár, a rés megszűnt.

Életkor: a tananyagban 50 bar. Ennél régebbi rést nem tartunk nyilván. Ez önkényes szám — de rögzített önkényes szám, és ez a különbség.

4. Számolás / kód

pinescript

//@version=6
indicator("P1-04 FVG", overlay = true, max_boxes_count = 200)

atrLen  = input.int(14,    "ATR hossz")
minK    = input.float(0.25,"Minimális rés (ATR szorzó)", step = 0.05)
bodyMin = input.float(0.5, "Középső bar testaránya",     step = 0.05)
maxAge  = input.int(50,    "Rés élettartama (bar)")

atr      = ta.atr(atrLen)
midRange = high[1] - low[1]
midBody  = math.abs(close[1] - open[1])
strong   = midRange > 0 and midBody / midRange >= bodyMin
minGap   = math.max(minK * atr, syminfo.mintick)

bullFVG = strong and close[1] > open[1] and (low  - high[2]) >= minGap
bearFVG = strong and close[1] < open[1] and (low[2] - high)  >= minGap

if bullFVG
    box.new(bar_index[2], low, bar_index + maxAge, high[2],
            border_color = color.new(color.teal, 60),
            bgcolor      = color.new(color.teal, 88))

if bearFVG
    box.new(bar_index[2], low[2], bar_index + maxAge, high,
            border_color = color.new(color.red, 60),
            bgcolor      = color.new(color.red, 88))

plotshape(bullFVG, "Bull FVG", shape.triangleup,   location.belowbar,
          color.teal, size = size.tiny)
plotshape(bearFVG, "Bear FVG", shape.triangledown, location.abovebar,
          color.red,  size = size.tiny)

Amit ezen látni kell: vedd le a bodyMin értéket nullára, és nézd meg, mennyivel több rés jelenik meg. A legtöbb FVG-indikátor pontosan így működik — szűrő nélkül —, és ezért van tele a chart téglalapokkal. A sok jel nem gazdagság, hanem az, ami ellehetetleníti a mérést.

5. A bizonyíték

Besorolás: HIPOTÉZIS.

A mérés, amivel kezdeni kell — és ez nem a szokásos: ne azt mérd, hogy az FVG-re épített belépő nyereséges-e. Először a bázisrátát mérd meg:

Számold meg 12 hónap MNQ 5 perces adatán, hány FVG keletkezik a definíció szerint, US session alatt.
Számold meg, hányat érint vissza az ár 50 baron belül. Ez az arány a bázisráta.
Számold meg ugyanezt a véletlenszerűen kiválasztott, azonos méretű ártartományokra, amelyek nem FVG-k.

Ha a kettő nem tér el érdemben, akkor a „kitöltődik a rés" állítás nem az FVG-ről szól, hanem arról, hogy az ár mozog. Ez a legfontosabb egyetlen mérés ebben a modulban, és pontosan ezt nem szokta senki elvégezni.

Csak ezután van értelme a belépőt mérni: visszaérintésre belépve, fix 2R céllal, költség után, legalább 200 jelen.

Mi cáfolná meg ezt a leckét: ha a bázisráta nem különbözik a véletlentől, akkor az FVG mint önálló szint nem hordoz információt, és ezt ide fogom írni.

Első tévhit: „az FVG intézményi megbízásokat jelöl". Nincs olyan adat, amiből ezt látni lehetne. Amit látunk, az egy árszerkezet. A mögé képzelt szereplő kellemes narratíva, de nem tesztelhető, és nem változtat a szabályokon.

Második tévhit: „minél nagyobb az FVG, annál erősebb". Mérhető állítás, tehát mérd meg — a minK paraméter változtatásával. Amíg nincs meg, hipotézis.

Harmadik tévhit: „minden rést fel kell rajzolni". A szűretlen FVG-térkép oda vezet, hogy minden mozgáshoz van magyarázatod visszanézve. Ez nem elemzés, hanem illesztés.

6. Végrehajtás

Szűrővel dolgozz. Testarány és minimális méret nélkül a jelek száma értelmezhetetlen.
Kösd szinthez. Önálló FVG-re belépni a leggyengébb változat; a P1-02 hierarchia felső rangjaival egybeeső FVG az, ami egyáltalán érdekes lehet.
Előre döntsd el, mit tekintesz kitöltésnek — érintés, fele vagy teljes. A három három különböző stratégia.
Zárd le a régi réseket. Az életkor-korlát nélkül a chartod egy emlékmű lesz, nem munkaeszköz.

7. Gyakorlat

Feladat 1. Tedd fel a szkriptet, és számold meg egy napon a réseket bodyMin = 0 és bodyMin = 0,5 mellett. Írd le a két számot.
Feladat 2. Jelölj ki tíz FVG-t, és jegyezd fel, hányat érintett vissza az ár 50 baron belül.
Feladat 3. Válassz tíz véletlen, hasonló méretű ártartományt, ahol nincs FVG, és számold meg ugyanezt. Hasonlítsd össze.
Feladat 4. Írd le, melyik kitöltési definíciót fogod használni, és miért.

Ellenőrzési kritérium: meg tudod mondani a saját mérésedből, hogy az FVG-visszaérintés aránya mennyivel tér el a véletlen tartományokétól. Amíg ez a szám nincs meg, az FVG nálad díszítés, nem eszköz.